Beleggen in privé. Hoe werkt box 3?

Wanneer je privé belegt betaal je belasting in box 3. Daarbij kijkt de Belastingdienst niet naar jouw werkelijke rendement, maar naar een forfaitair rendement. Dat is een verondersteld rendement waarover 36% belasting wordt geheven.
Behaal je minder rendement dan het forfait, dan kun je gebruikmaken van de tegenbewijsregeling. Je moet dan aantonen dat jouw werkelijke rendement lager is, waarna je mogelijk belasting kunt terugkrijgen.
Vanaf 2026 stijgt het forfaitaire rendement voor de categorie overige bezittingen van 5,88 naar 6%. Dat betekent dat de belastingdruk voor veel beleggers oploopt, zelfs als het daadwerkelijke rendement gelijk blijft. Voor banktegoeden en schulden veranderen de percentages ook maar minder ingrijpend.

Forfaitair rendement per categorie
Banktegoeden : 1,44% (2025)
Overige bezittingen : 6%
Schulden : -2,27% (2025)

Het kabinet werkt intussen aan een nieuw stelsel waarin belasting wordt geheven over werkelijk rendement. De bedoeling is om dit vanaf 2028 in te voeren. Of deze planning wordt gehaald is nog onzeker.

Beleggen via een BV. Belasting in twee stappen

Kies je voor beleggen via een BV, dan ziet de belastingheffing er anders uit. De BV betaalt vennootschapsbelasting over de winst die zij maakt met jouw beleggingen zoals rente, dividend of koerswinst.

Tarieven vennootschapsbelasting 2025

• 19% over de eerste €200.000,- winst
• 25,8% over het meerdere

Laat je de winst in de BV staan, dan betaal je in privé nog niets. Pas wanneer je het geld naar privé haalt via een dividenduitkering, betaal je belasting in box 2. Dit heet aanmerkelijk belang.

Tarieven box 2 in 2026

• 24,5% over de eerste € 69.470,- per persoon
• 31% over het meerdere

Omdat je eerst vennootschapsbelasting betaalt en daarna aanmerkelijk belang wordt hetzelfde rendement twee keer belast.

Hoe ziet de gecombineerde belastingdruk eruit?

Om dat inzichtelijk te maken geven we een voorbeeld.

• Jouw BV behaalt een rendement van € 10.000,-.
• Daarover betaal je 19% vennootschapsbelasting, waardoor er € 8.100,- overblijft
• Dat bedrag keer je uit als dividend.
• Over het dividend betaal je 24,5% belasting (aanmerkelijkbelangheffing), wat neerkomt op € 1.985,-.
• Netto houd je € 6.115,- over.

In dit scenario ligt de totale belastingdruk rond 38,9%. Bij hogere winsten in de BV of hogere dividenduitkeringen kan dit oplopen richting 49%.

Wat is dan het voordeel van beleggen via een BV?

Het grootste voordeel zit niet in een lagere belastingdruk, maar in de regie over het moment waarop je belasting betaalt. Je kunt het rendement in de BV laten zitten en pas belasting in box 2 betalen wanneer je het geld daadwerkelijk nodig hebt. Dat kan gunstig zijn voor lange termijnopbouw. Daarnaast valt vermogen in de BV niet onder box 3. Zeker bij grotere vermogens kan de afwezigheid van jaarlijkse box 3-heffing een belangrijk voordeel zijn.

Wanneer is een BV interessant?

Of beleggen via een BV voor jou verstandig is hangt af van verschillende factoren zoals:

• de omvang van je vermogen
• het soort beleggingen dat je aanhoudt
• jouw rendement en beleggingshorizon
• de vraag of je het geld op korte of lange termijn in privé nodig hebt.

Gebruik je het vermogen op korte termijn voor privédoelen, dan is beleggen in privé vaak eenvoudiger en soms voordeliger. Heb je een langere horizon en wil je vermogen laten doorgroeien binnen een structuur, dan kan een BV aantrekkelijk zijn door het belastinguitstel en de lagere jaarlijkse druk. Een combinatie is soms ook zinvol, bijvoorbeeld een flexibel deel in privé en een lange termijndeel in een BV.

Wat betekent dit voor jouw vermogensplanning?

Er bestaat geen standaard antwoord op de vraag welke vorm het beste is. Het gaat om jouw doelen, jouw financiële situatie en de manier waarop je vermogen wilt inzetten. Planners van Waarde kijkt samen met jou naar je totale vermogensstructuur zowel privé als zakelijk en helpt je bepalen welke route het beste aansluit bij jouw wensen.

Wil je weten wat in jouw situatie het voordeligst is? Neem gerust contact met ons op.
3 december 2025

Neem contact op met een planner bij jou in de buurt

The post Beleggen in privé of via een BV: wat is voor jou voordeliger? appeared first on Planners van Waarde.

Persoonlijke aansprakelijkheid

Eén van de grootste verschillen tussen een eenmanszaak en een BV zit in de persoonlijke aansprakelijkheid. Als zzp’er in een eenmanszaak ben je volledig aansprakelijk voor de schulden van je onderneming. Dit betekent dat als je bedrijf failliet gaat, jouw privévermogen, zoals je huis of spaargeld, kan worden aangesproken door schuldeisers.

Bij een BV is dat anders. Een BV is een rechtspersoon, wat inhoudt dat de onderneming zelf verantwoordelijk is voor haar schulden. Jij bent als directeur-grootaandeelhouder (DGA) in principe niet persoonlijk aansprakelijk, tenzij er sprake is van onbehoorlijk bestuur. Dit biedt je meer bescherming, maar brengt ook hogere kosten en administratieve lasten met zich mee.

Fiscale verschillen tussen een eenmanszaak en een BV

De belastingregels voor een zzp’er als eenmanszaak of als DGA van een BV zijn aanzienlijk verschillend. Bij een eenmanszaak betaal je inkomstenbelasting over de winst van je bedrijf, terwijl een BV vennootschapsbelasting betaalt over de bedrijfswinst. Daarnaast is er de belasting over je persoonlijk inkomen als DGA. De belastingdruk kan in beide gevallen variëren en is afhankelijk van de hoogte van de winst en de manier waarop je jezelf uitbetaalt.

Eenmanszaak: inkomstenbelasting en aftrekposten
Als zzp’er in een eenmanszaak betaal je inkomstenbelasting over je winst. Je kunt gebruikmaken van enkele aantrekkelijke aftrekposten, namelijk de zelfstandigenaftrek (eventueel verhoogd met startersaftrek in de eerste drie ondernemingsjaren) en de MKB-winstvrijstelling.

BV: vennootschapsbelasting en loonbelasting
Bij een BV betaal je geen inkomstenbelasting over de winst van het bedrijf, maar vennootschapsbelasting. Het tarief voor de vennootschapsbelasting in 2024 is
19% over de eerste € 200.000,- winst en 25,8% over het meerdere.

Als DGA moet je jezelf daarnaast een gebruikelijk loon uitkeren, waarover je loonbelasting betaalt. Dit loon moet in 2024 minimaal € 56.000,- bedragen (uitzonderingen daargelaten). Over dit salaris betaal je inkomstenbelasting, net als iedere andere werknemer in loondienst. Als je winst overhoudt nadat je jezelf een salaris hebt uitbetaald, kun je dit als dividend uitkeren. Over dividend betaal je 24,5% belasting tot een uitkering van € 67.000 (voor fiscaal partners het dubbele) en 33% belasting over het meerdere, maar dit kan per saldo voordeliger uitpakken dan inkomstenbelasting in de hoogste schijf.

Administratieve lasten en verplichtingen

De administratieve verplichtingen verschillen sterk tussen een eenmanszaak en een BV.

Als zzp’er in een eenmanszaak houd je je administratie relatief simpel. Je bent verplicht jaarlijks een aangifte inkomstenbelasting te doen en per kwartaal je btw-aangifte. Voor de Kamer van Koophandel is er geen verplichting om een jaarrekening op te stellen, wat de kosten en moeite beperkt houdt.

Bij een BV moet je jaarlijks een jaarrekening deponeren bij de Kamer van Koophandel. Deze moet voldoen aan strenge wettelijke eisen. Je hebt mogelijk een accountant nodig om deze jaarrekening op te stellen. Daarnaast heb je te maken met loonaangiftes en andere verplichtingen, ook als jij de enige werknemer bent.

Wat past bij jouw situatie?

De keuze tussen een onderneming voeren als eenmanszaak of een BV hangt sterk af van jouw persoonlijke en zakelijke situatie. Voor een kleine onderneming met beperkte risico’s en een relatief bescheiden winst kan het voordelig zijn om als eenmanszaak te starten. Je profiteert dan nog steeds van belastingvoordelen zoals de zelfstandigenaftrek en de MKB-winstvrijstelling, hoewel deze afgebouwd worden.

Als je onderneming echter groeit en de winst hoger wordt, kan een BV aantrekkelijker zijn. Door de vennootschapsbelasting in combinatie met dividenduitkeringen kan de belastingdruk lager zijn dan wanneer je een eenmanszaak hebt. Daarnaast biedt een BV meer bescherming van je privévermogen en straalt het vaak meer professionaliteit uit, wat kan helpen bij het aantrekken van grotere klanten of investeerders.

Conclusie

De keuze tussen een eenmanszaak als zzp’er of een BV is een belangrijke. De keuze heeft niet alleen juridische, maar vooral ook fiscale gevolgen. De fiscale voordelen voor zzp’ers in een eenmanszaak worden afgebouwd, wat in de toekomst invloed kan hebben op je belastingdruk. Als je winst toeneemt of als je meer bescherming wilt tegen persoonlijke aansprakelijkheid, kan een BV een verstandige keuze zijn.

Bij Planners van Waarde helpen we je graag verder. Neem gerust contact met ons op om te sparren over de mogelijkheden.

19 november 2024

Neem contact op met een financieel planner in jouw regio

Wil je ook op de hoogte blijven? Abonneer je dan op onze nieuwsbrief.

The post De verschillen tussen ondernemen met of zonder een BV appeared first on Planners van Waarde.

Redenen voor geen AOV

Veel ondernemers kiezen ervoor om geen AOV af te sluiten vanwege de kosten, een laag vertrouwen in verzekeraars en de inschatting dat zij voldoende financiële middelen hebben om eventuele arbeidsongeschiktheid op te vangen. Deze situatie leidt tot toenemende discussies over de invoering van een verplichte arbeidsongeschiktheidsverzekering voor zelfstandigen, die vergelijkbaar is met de sociale verzekeringen die werknemers dekken.

De voorgenomen verplichting voor zelfstandigen

Het kabinet heeft plannen aangekondigd om de arbeidsongeschiktheidsverzekering verplicht te stellen voor zelfstandigen. Deze maatregel beoogt meer financiële zekerheid voor zelfstandigen te realiseren en de druk op het sociale risico te verminderen. Bovendien wil de overheid concurrentie onderling tegengaan door zelfstandigen gelijkwaardiger te behandelen. Hieronder staan enkele kernpunten van de nieuwe regels:

Verplichte AOV voor zelfstandigen

De bedoeling is dat IB-ondernemers die winst uit de onderneming genieten en nog niet de AOW-leeftijd hebben bereikt, verplicht een AOV moeten regelen.

Premies en dekking

De premie wordt inkomensafhankelijk, waarbij zelfstandigen met lagere inkomens minder betalen. De premie zal ongeveer 6,5% van de winst uit de onderneming bedragen, met een maximum van 143% van het minimumloon. Uitgaande van het wettelijk minimumloon per 1 juli 2024 betekent dit een premie van circa € 195 bruto per maand.
De basisverzekering heeft een inkomen bij arbeidsongeschiktheid van ongeveer 70% van het laatstverdiende inkomen, tot een maximum van 143% van het wettelijk minimumloon (circa € 30.000 per jaar). Er geldt mogelijk een wachttijd van 52 weken, wat betekent dat er pas na één jaar een uitkering volgt..

Uitvoering en beheer

Het UWV stelt het recht op arbeidsongeschiktheidsuitkeringen vast en verzorgt de uitbetaling, terwijl de Belastingdienst de premie-inning op zich neemt. Zelfstandigen met een particuliere AOV die voldoet aan specifieke eisen, zoals een minimale eindleeftijd van 55 jaar en een maximale eigenrisicoperiode van 52 weken, kunnen mogelijk een vrijstelling van verplichte deelname krijgen.

Ingangsdatum

De invoering van de verplichte verzekering staat voorlopig gepland voor 2027, afhankelijk van goedkeuring door het parlement. De overheid dwingt de verzekering betaalbaar en toegankelijk te houden om zelfstandigen beter te beschermen tegen langdurige ziekte of ongevallen.
Belang van financiële planning bij arbeidsongeschiktheid
Arbeidsongeschiktheid is een essentieel risico binnen een financieel plan. Wat gebeurt er met jouw financiële situatie als je tijdelijk of langdurig niet meer kunt werken? Wat betekent dit voor de continuïteit van je onderneming en voor privé? Heb je voldoende buffer in de vorm van spaargeld, beleggingen in vastgoed? Of zijn aanvullende voorzieningen noodzakelijk? Onze financiële planners helpen je graag om inzicht te krijgen in jouw persoonlijke situatie en een plan op maat op te stellen.

Neem contact op met één van de financieel planners van Planners van Waarde voor een adviesgesprek.

19 november 2024

Neem contact op met een financieel planner in jouw regio

Wil je ook op de hoogte blijven? Abonneer je dan op onze nieuwsbrief.

The post Verplichte arbeidsongeschiktheidsverzekering voor zelfstandigen appeared first on Planners van Waarde.

Als onafhankelijke vermogensplanner krijgen wij regelmatig de vraag of een relatie moet beleggen in privé of in de BV. Voordat we deze vraag kunnen beantwoorden gaan we eerst in gesprek over de wensen en doelen met betrekking tot het vermogen. Dan komen ook onderwerpen als sparen anno 2023, hypotheek aflossen, schenken en beleggen in bijvoorbeeld vastgoed (voor privégebruik of verhuur) voorbij. En als beleggen dan de beste optie is, gaan we in gesprek over beleggen in privé of in de BV.

De belastingdruk in privé en BV is een belangrijke afweging die hierin een rol speelt. In privé gelden de regels van belasting in box 3 van de Wet IB 2001. In de BV bestaat de belastingdruk voor de aanmerkelijkbelanghouder (>5% aandelenbelang) uit vennootschapsbelasting en de belastingheffing in box 2, de aanmerkelijkbelangheffing.

Ontwikkelingen belasting box 3

Een belangrijk verschil tussen de belastingdruk in privé en BV is dat in privé momenteel nog wordt uitgegaan van een fictief rendement op vermogen dat belast wordt met een vast percentage (32%), terwijl in de BV het werkelijk rendement wordt belast. Het is de bedoeling dat de belastingheffing in box 3 ook gaat aansluiten bij een belasting op het werkelijk rendement vanaf 2027. Tot die tijd geldt een overgangsregeling. Voor 2023 geldt dat spaargeld belast wordt met per saldo ongeveer 0,1% belasting en vermogen anders dan spaargeld wordt belast met ongeveer 2% belasting van het vermogen.

Over het vermogen anders dan spaargeld wordt momenteel veel gediscussieerd en voorstellen tot aanpassingen gedaan. Is het realistisch om obligaties in box 3 te belasten met 2% belasting, terwijl het rendement op de 10-jarige staatslening ca. 3% is, zonder nog rekening te houden met circa 1% voor de vermogensbeheerder? Of een hypotheek van ouder aan kind voor 1,5% rente die voor 10, 15 of 20 jaar is vastgezet en afgesloten toen de hypotheekrentes laag waren?

De eerste wijzigingen zijn al doorgevoerd, waaronder bijvoorbeeld vorderingen tussen partners onderling als gevolg van de verrekening conform de huwelijksvoorwaarden. Daarnaast worden al voorstellen ingediend over het moment van belastingheffing voor bijvoorbeeld vastgoedbeleggers. En wellicht volgen ook nog andere voorstellen.

Ontwikkelingen belasting BV

Een andere belangrijke ontwikkeling is de belastingdruk in de BV. In 2022 werd de winst in de BV tot € 395.000 belast met 15% vennootschapsbelasting en 25,8% over het meerdere. Vanaf 2023 geldt al een tarief van 19% over een winst tot € 200.000 en 25,8% over het meerdere. Een forse verlaging van de eerste schijf met circa € 200.000 en een 4% hogere belastingheffing.

Met betrekking tot de aanmerkelijkbelangheffing in box 2 gaat ook het nodige veranderen. In 2023 geldt nog 26,9% dividendbelasting over een uitkering naar privé. Vanaf 2024 wordt het tarief gedifferentieerd. Over de eerste € 67.000 geldt een tarief van 24,5%. Voor fiscaal partners geldt het dubbele. Over het meerdere is in 2024 31% belasting verschuldigd, maar dat loopt naar verwachting op naar 35% in 2027.

Omslagpunt beleggen in privé en BV

In veel artikelen wordt een berekening gemaakt van waar het omslagpunt ligt tussen beleggen in de BV of privé. Het percentage van 10,39% komt dan vaak voorbij. Een gevaar is dat dit percentage zijn eigen leven gaat leiden, want als we het maar vaak genoeg horen of lezen, dan gaan we vanzelf geloven dat het ook echt waar is. Toch?
Het bovengenoemde percentage is een vaak gebruikt voorbeeld en heeft betrekking op vermogen beleggen in de BV ten opzichte van privé. Maar we hebben toch net gelezen dat er twee tarieven gelden voor de vennootschapsbelasting? Voor dividenduitkeringen gelden vanaf 2024 ook twee tarieven die wel degelijk een rol spelen tussen beleggen in privé of in de BV.

Stel dat het vermogen niet in de BV zit, maar in privé. Geldt dan ook het percentage van 10,39% als omslagpunt? Of als ik al een beleggingsportefeuille in privé en BV heb en ik overweeg om de obligaties in privé om te ruilen voor aandelen en de aandelen in de BV om te ruilen voor obligaties. Dan heb ik per saldo nog steeds ongeveer hetzelfde risicoprofiel als geheel. Moet ik dan ook nog rekenen met 10,39% als omslagpunt?

Onafhankelijke vermogensplanner

Het wordt steeds complexer om de juiste keuzes te maken die bij jou passen. Wil je echt weten wat in jouw situatie het best denkbare scenario is? Ga dan eens in gesprek met de onafhankelijke vermogensplanner van Planners van Waarde. Met behulp van een onafhankelijk vermogensplan en onze begeleiding kun jij dan de beste keuzes maken.

Wil je ook op de hoogte blijven? Abonneer je dan op onze nieuwsbrief.

The post Sparen en beleggen in privé of in de BV? appeared first on Planners van Waarde.

Personeel, ze staan niet op je balans. De waarde van medewerkers is moeilijk in geld uit te drukken. Toch zijn ze vaak de ruggengraat van je bedrijf. Je wilt ze graag behouden voor je bedrijf. Je wilt voorkomen dat hun prestaties lijden onder hun zorgen. De vraag is dan ook, hoe waardeer je jouw personeel? Wat zijn ze jou waard?

Fit personeel

Fitte medewerkers zijn van groot belang voor elk bedrijf. Ze functioneren beter en zijn beter in staat hun werk goed te doen. Ze stralen uit dat ze er zin in hebben, naar de buitenwereld en naar collega’s. Fitte medewerkers zijn medewerkers die ontspannen zijn. Ze zijn in balans en zijn hun zorgen de baas. Dat geldt voor hen mentaal, fysiek, maar ook in financiële zin. Uit onderzoek blijkt dat financiële zorgen grote invloed kunnen hebben op het functioneren van je medewerkers.

Financieel inZicht

Planners van Waarde heeft een format ontwikkeld voor werkgevers. Dit format heet Financieel inZicht. Het is bedoeld om medewerkers te ondersteunen bij de vraagstukken die spelen bij vier life events. Financieel inZicht is een waardevolle investering in je personeel. Medewerkers krijgen zicht op hun financiën. Dat is voor hen een zorg minder en ook voor jou als werkgever.

Life events

De problemen waar je medewerkers mee te maken kunnen krijgen, zijn vaak onder te verdelen in verschillende life events. Dat kunnen onverwachte gebeurtenissen zijn, zoals ontslag, langdurige ziekte of een overlijden van een naaste, maar ook iets wat je wel kunt plannen, zoals pensioen. Bij deze life events is het belangrijk dat je medewerkers goed geïnformeerd worden. Zij kunnen dan keuzes maken op basis van inzicht. Hun zorgen hebben daardoor minder effect op de werkvloer.

Met Financieel inZicht geven wij jouw medewerkers het vertrouwen om vooruit te kijken. Financieel inZicht kan algemeen worden ingezet voor alle medewerkers, maar ook in specifieke situaties per life event. Jij bepaalt welk onderdeel of welke onderdelen je aan jouw medewerkers wilt aanbieden. Je bent onderscheidend ten opzichte van de concurrentie door Financieel inZicht aan te bieden. De binding van medewerkers met je bedrijf zal worden vergroot, waardoor je minder snel op zoek hoeft naar nieuwe medewerkers.

De voordelen van onze aanpak

Met Financieel inZicht geven wij jouw medewerkers antwoord op hun vragen.
Dat zorgt ervoor dat:

• er minder financiële stress en onzekerheid is bij jouw medewerkers
• zij keuzes kunnen maken op basis van inzicht in hun financiële situatie
• ze beter voorbereid zijn op de toekomst
• ze advies krijgen van een onafhankelijke derde
• jij als werkgever een onderscheidende secundaire arbeidsvoorwaarde hebt
• jij hierdoor tevreden medewerkers hebt.

Afspraak

Hebben we je interesse gewekt en wil je met ons de mogelijkheden voor jouw medewerkers bespreken? Neem dan contact op met één van onze partners.

Wil je ook op de hoogte blijven? Abonneer je dan op onze nieuwsbrief.

The post Financieel inZicht appeared first on Planners van Waarde.

De nieuwe pensioenwet, de Wet toekomst pensioenen (WTP) is een feit. Dat biedt de ondernemer extra mogelijkheden voor zijn eigen toekomstvoorzieningen. Maar niet in de vorm van pensioen, het is tijd voor de lijfrente!

De pensioenmix voor de ondernemer en de DGA is uitgebreid

De oudedagsvoorziening voor de ondernemer bestaat vaak uit verschillende onderdelen. De AOW, inkomsten uit verhuur, de opbrengst van de verkoop van de onderneming en, niet te vergeten, vrij beschikbaar, al dan niet belegd, vermogen.
Soms lopen er nog wat kleine pensioenen “vanuit vroeger”. Een enkele DGA heeft zelf een pensioenverzekering afgesloten en er lopen mogelijk enkele lijfrentes. Die laatste, de lijfrente, biedt door de invoering van de WTP echt mooie mogelijkheden. Dat geldt zeker voor de ondernemer met een leuke winst en de DGA met een wat hoger loon.

Onbekend maakt onbemind

Vanuit het verleden bestaan er veel misvattingen over de lijfrentemogelijkheden. Bij overlijden kun je je geld kwijt zijn, het is amper de moeite en het rendement is slecht. Het gaat te ver om nu alle weerstanden te bespreken, maar een lijfrente is in feite niets anders dan een spaarrekening of een beleggingsrekening in een fiscaal lijfrentejasje:
● je spaargeld staat bij een bank, verzekeraar of beleggingsinstelling;
● het rendement is afhankelijk van de spaarrente of het beleggingsresultaat;
● bij overlijden bij een bankspaar- of bankbeleggingsvariant vererft de waarde en ben je die niet kwijt;
● en door de invoering van de Wet toekomst pensioenen is het echt de moeite.

De nieuwe mogelijkheden

De overheid is van mening dat de lijfrentemogelijkheden gelijkwaardig moeten zijn aan de mogelijkheden binnen pensioenregelingen. Daardoor wordt de ruimte om in te leggen in een lijfrentevoorziening en om de premies af te trekken per 1 juli 2023 aanzienlijk uitgebreid.

Enkele voorbeelden:
Mogelijkheden tot 2023 Mogelijkheden vanaf 2023
Bij een box 1-inkomen van € 50.000,- € 4.835,- € 10.906,-
Bij een box 1-inkomen van € 100.000,- € 11.485,- € 25.906,-
Bij een box 1-inkomen van € 128.810,- of meer € 15.316,- € 34.549,-

Daarnaast kun je, wanneer je de lijfrenteruimte over de afgelopen tien jaar niet volledig hebt gebruikt, dit inlopen door een extra aftrekmogelijkheid van een bedrag tot € 38.000,-.

Het box 1-inkomen is een ruim begrip, waarbij onder meer het loon, de winst uit de onderneming, de bijtelling van de leaseauto, het inkomen uit overige werkzaamheden, het inkomen uit uitkeringen et cetera meetellen.

Fiscaal voordeel

De ondernemer die inlegt heeft een aftrek tegen het 36,9% tarief of het 49,5% tarief. De uitkering wordt belast tegen 19% of 36,9%. Komt je belastbaar box 1-inkomen boven de € 73.000,-, dan betaal je 49,5% belasting over je uitkering.
Daarnaast speelt het lijfrenteregime zich fiscaal af binnen box 1, waardoor het gespaarde of belegde vermogen niet meetelt voor de vermogensrendementsheffing in box 3. Zeker nu daar steeds meer het werkelijke rendement wordt belast, is dit een belangrijk argument. Dit versterkt de fiscale voordelen.

Zijn er dan geen nadelen?

Een euro in een lijfrentepotje houdt altijd dit stempel. Je krijgt het er niet zo maar uit. Wil je het lijfrentekapitaal opnemen, dan moet dat in de vorm van een periodieke uitkering. Deze uitkering moet aan bepaalde regels voldoen. Houd je je hier niet aan, dan komt de fiscus met flinke heffingen.
Daarnaast kun je een lijfrentekapitaal niet voor elk “pensioengat” gebruiken. De uitkeringsduur en de hoogte van de uitkering zijn gebonden aan bepaalde grenzen.

Het spel moet dus binnen de fiscale regels worden gespeeld

Planners van Waarde kan je helpen met de optimale balans tussen lijfrente en andere pensioenopties. Laat je goed adviseren en laat de fiscale voordelen voor je werken.

Wil je ook op de hoogte blijven? Abonneer je dan op onze nieuwsbrief.

The post De Wet toekomst pensioenen appeared first on Planners van Waarde.

Wat heb je nodig om fijn te leven?

Voordat je begint, is het belangrijk om te bepalen wat je nu aan inkomsten nodig hebt en wat je in de toekomst nodig hebt. Het is belangrijk om hier goed bij stil te staan. Hoewel deze vraag vrij eenvoudig lijkt, ervaren wij in de praktijk toch dat veel mensen dit niet goed in kunnen schatten. Vaak gaat men van een te laag bedrag uit. Daarnaast speelt mee dat ondernemers vaak bepaalde kosten via de rekening van de onderneming laten verlopen. Na staking of verkoop van de onderneming zullen deze kosten vaak toch uit het privé-budget betaald moeten worden. Dit zijn allemaal zaken waar wij als financieel planners rekening mee houden.

Bij welke minimale verkoopprijs kan ik dit inkomen realiseren?

Zodra het benodigde budget bepaald is, kunnen we gaan uitrekenen bij welke minimale verkoopprijs het gewenste inkomen levenslang haalbaar is. Let op! Er ligt een groot gevaar op de loer; namelijk inflatie. Deze mag absoluut niet vergeten worden. Want inflatie kan in de loop der tijd tot grote tekorten leiden.

In een financiële planning houden wij ook rekening met alle bestaande financiële zaken. Denk aan pensioen uit een eerder loondienstverband of pensioen van een eventuele partner, verloop van de hypotheek (wellicht wordt die binnenkort (deels) afgelost), spaargeld of beleggingen, eventuele lijfrentevoorzieningen en dergelijke. Met behulp van onze software kunnen we berekeningen maken en inzicht geven in welke bedragen jaarlijks nodig zijn.
Vervolgens berekenen we het kapitaal dat nodig is om het gewenste inkomen levenslang te realiseren en wat de onderneming bij verkoop dus minimaal moet opleveren. Hierbij spelen het rendement op je vermogen en de belastingdruk een belangrijke rol. Dit zijn dan ook zeker onderwerpen die wij met onze klanten uitgebreid bespreken.

We horen regelmatig van ondernemers hoe waardevol het is om deze informatie vooraf te hebben. Ze geven aan dat ze met meer vertrouwen de onderhandelingen ingaan en betere beslissingen kunnen nemen op basis van inzicht. Dat leidt vaak ook tot een beter resultaat.

Wil je ook meer inzicht in jouw financiële positie? Neem dan gerust contact met ons op.

Wil je ook op de hoogte blijven? Abonneer je dan op onze nieuwsbrief.

The post De overdracht van jouw onderneming in de praktijk appeared first on Planners van Waarde.

Begin deze maand verstuurde minister Van Gennip de kamerbrief “Voortgang uitwerking Arbeidsmarktpakket. Hierin geeft ze aan wat de plannen zijn voor de verplichting van de arbeidsongeschiktheidsverzekering voor ondernemers.

Voor wie gaat hij gelden?

Voor iedereen die ondernemer is voor de inkomstenbelasting, zowel met als zonder personeel, en voor diens meewerkende partner. De verplichting gaat (voorlopig) niet gelden voor de DGA of “de resultaatgenieter”.

De inhoud van de dekking en de premie

De uitkering bij arbeidsongeschiktheid bedraagt 70% van het laatstverdiende inkomen (waarschijnlijk de fiscale winst), met een maximum van 143% van het maximum minimum loon. Dit komt, uitgaande van de cijfers in 2023, uit op een maximaal verzekerd maandbedrag van € 2.765,00 (per jaar dus
€ 33.187,00). De maandpremie komt bij het maximaal verzekerde bedrag uit rond € 215,00. De hoogte van de premie lijkt los te staan van de leeftijd van de verzekerde en van het beroep. De verplichte dekking kent 1 jaar wachttijd. Bij arbeidsongeschiktheid duurt het dus een jaar voordat iemand een uitkering ontvangt. Het arbeidsongeschiktheidscriterium wordt gangbare arbeid. Kort door de bocht houdt dat in: je bent pas arbeidsongeschikt en krijgt pas een uitkering als je geen enkel werk meer kunt doen.

Moet je deelnemen?

Als je zelf een voorziening treft die minimaal voldoet aan de regeling die de overheid verplicht stelt, kun je gebruik maken van de opting-out regeling. Maar let op de volgorde. Je bent verplicht verzekerd, behalve wanneer je kiest voor opting-out. Regel je niets, dan ga je in de verplichte regeling. Dit past bij het doel van de verplichtstelling. Naar onze mening zegt de overheid: “regel het zelf. Doe je dat niet, of kan dat niet, dan val je in de verplichte regeling”. In veel gevallen kun je het beter zelf regelen. Via verzekeraars en/of (semi) broodfondsen worden producten aangeboden met betere dekkingen tegen lagere kosten. Wij verwachten dat vooral de zware beroepen en de ondernemers die moeilijk zijn te verzekeren straks zijn aangewezen op de verplichte verzekering.

Moet ik nu al actie ondernemen?

Het is de verwachting dat de invoering van de wet wel 2025 kan worden. Daarna zal de hele regeling nog moeten worden uitgewerkt en worden geïmplementeerd. Dan zitten we al snel in 2026. Dus de verplichting is er voorlopig nog niet. Maar dat wil niet zeggen dat niets doen nu de beste optie is. Afhankelijk van je financiële situatie kan het verstandig zijn het financiële risico van arbeidsongeschiktheid af te dekken.

Ons advies is: laat je nu al goed informeren. Er zijn veel verschillende mogelijkheden om het arbeidsongeschiktheidsrisico af te dekken. Vaak is een maximale dekking niet nodig en de kosten liggen wellicht lager dan je verwacht. Laat je daarom onafhankelijk adviseren. Dat kan bij Planners van Waarde.

Wil je ook op de hoogte blijven? Abonneer je dan op onze nieuwsbrief.

The post De verplichte Arbeidsongeschiktheidsverzekering voor de ondernemer appeared first on Planners van Waarde.

Wat is vermogensplanning?

Bij vermogensplanning gaat het over je totale vermogenspositie, zoals een woning, tweede woning, schulden, vorderingen, spaargeld en beleggingen. Ook ondernemingsvermogen kan een onderdeel zijn van je totale vermogenspositie, waarover later meer. Wat betekent het vermogen voor mij en hoeveel vermogen heb ik nodig om mijn toekomstige uitgaven te financieren of andere financiële doelen te bereiken? Hoeveel rendement heb ik daarvoor nodig?

Een vermogensplanning kan je helpen om de juiste keuzes te maken hoe dit vermogen te investeren. Het geeft duidelijkheid over vragen als het al dan niet aanhouden van reserves op de spaarrekening, het investeren in vastgoed, het (deels) aflossen van een hypotheek, het starten met schenken van vermogen aan de volgende generatie versus het houden van reserve voor eigen gebruik et cetera. Als deze vragen beantwoord zijn, dan weten we ook hoeveel vrij vermogen beschikbaar is. Daaruit volgt of beleggen wel de juiste keuze is, of dat sparen ook nog steeds een goede optie is.

Vermogensplanning en ondernemingsvermogen

Ondernemers kunnen vermogen opbouwen in de onderneming en/of onder voorwaarden overboeken naar privé. Fiscale of rendementsoverwegingen kunnen aan deze keuzes ten grondslag liggen. Bij hoeveel rendement op vermogen is het verstandig om het vermogen aan te houden in de onderneming of privé. De nieuwe berekeningsmethodiek van heffen van box 3-belasting kan hier een grote rol in spelen. Inmiddels is bekend geworden dat spaargeld belast wordt met 0,12% van het vermogen en alles anders dan spaargeld wordt belast met 1,97% belasting van het vermogen.

Als uit de vermogensplanning en de inventarisatie duidelijk wordt dat beleggen een optie is, dan kan beleggen door middel van vermogensbeheer een goede oplossing zijn, als je dit niet zelf wilt doen. Vermogensbeheer kan dus één van de vele beschikbare opties uit een vermogensplanning zijn en is derhalve niet altijd vanzelfsprekend.

Vermogensbeheer

Vermogensbeheer is mogelijk in vele verschillende soorten en maten. Er zijn ongeveer 130 vermogensbeheerders actief in Nederland, elk met hun eigen plan van aanpak en kostenstructuur. Kies ik voor individuele aandelen of obligaties, al dan niet in combinatie met optieconstructies? Kies ik voor beleggingsfondsen, (index) trackers, of een combinatie van deze varianten als mijn totale vermogen hiervoor toereikend is? Naast de invulling van vermogensbeheer kan ook de kostenstructuur belangrijk zijn in de te maken keuze. Deze kunnen immers variëren van zo’n 0,5% tot circa 1,5% beheervergoeding op het belegd vermogen.

De nieuwe berekeningsmethodiek van de box 3-belasting vraagt speciale aandacht voor laag renderende beleggingen, zoals obligaties. In korte tijd is het rendement van vrijwel nihil opgelopen naar zo’n 3 tot 4%. Als het huidige rendement beperkt is tot 3 à 4% in obligaties en er moet nog rekening gehouden worden met 1,97% box 3-heffing en gemiddeld 1% voor een vermogensbeheerder, loont het dan wel voldoende om te beleggen in obligaties of is sparen dan ook weer een optie? Of kies ik voor beleggen in de BV (voor zover aanwezig) voor de laag renderende beleggingen en bijvoorbeeld aandelen in privé met een hoger prognoserendement? Kortom, uitdagende keuzes moeten weer gemaakt worden door veranderende marktomstandigheden en fiscale wetgeving.

Het belang van vermogensplanning

Je merkt het al. Een goede vermogensplanning is van groot belang om de juiste keuzes te kunnen maken, zowel tussentijds, als de fiscale spelregels of je eigen persoonlijke wensen en doelen veranderen, als ook in de toekomst.

Wil je meer weten? De Planners van Waarde helpen je graag verder met een goede vermogensplanning en eventuele keuze en begeleiding naar één of meerdere vermogensbeheerders.

Wil je ook op de hoogte blijven? Abonneer je dan op onze nieuwsbrief.

The post Vermogensplanning = vermogensbeheer? appeared first on Planners van Waarde.

Fictief regulier voordeel

Bovenmatig lenen van de eigen vennootschap door een aanmerkelijkbelanghouder, door zijn/haar partner, of een met hen verbonden persoon heeft door de invoering van de Wet excessief lenen tot gevolg dat een aanmerkelijkbelanghouder vanaf 2023 belasting moet betalen in box 2 (26,9%). Dit geldt alleen voor het bovenmatig deel van zijn schulden aan de vennootschap. Dit bovenmatig deel wordt het fictief regulier voordeel genoemd. De eerste peildatum is 31 december 2023. Onder een verbonden persoon wordt in dit verband verstaan: de bloed- of aanverwant in de rechte lijn van de aanmerkelijkbelanghouder of de partner.

Hoeveel mag je nog lenen en wat zijn de gevolgen als je daarboven zit?

Wanneer belastingplichtigen bovenmatige schulden hebben bij vennootschappen waarin zij een aanmerkelijk belang hebben, ontstaat er een fictief regulier voordeel uit aanmerkelijk belang. Als een belastingplichtige leent van meerdere vennootschappen waarin hij/zij een aanmerkelijk belang heeft, worden alle leningen bij elkaar opgeteld. De grens die binnen de Wet excessief lenen is gesteld aan leningen is op € 700.000,- vastgesteld. Dit is een totaaltelling van alle schuldverhoudingen en verplichtingen. Hiertoe worden dus ook rekening-courantschulden gerekend. Eventuele vorderingen die de aanmerkelijkbelanghouder heeft op de vennootschap worden niet gesaldeerd. Het fictief regulier voordeel wordt alleen belast in Box 2. Er zijn dus geen gevolgen voor box 1 of box 3 en ook heeft dit voordeel geen enkele civielrechtelijke betekenis. De hoogte van de leningen wordt dus niet aangepast. Civielrechtelijk blijft alles ongewijzigd. De eigenwoningschuld die per 31 december 2022 al bestond, vormt een uitzondering en is vrijgesteld. Deze behoort dus niet tot de schulden. Nieuwe eigenwoningschulden zijn echter alleen nog vrijgesteld als er een recht van hypotheek wordt gevestigd ten behoeve van de BV. De veel gehanteerde positief- negatieve hypotheekverklaring volstaat dus niet meer.

Gezamenlijke schulden

Zoals reeds gemeld, worden de schulden van de aanmerkelijkbelanghouder en zijn/haar partner tezamen in aanmerking genomen. Het is hierbij niet relevant door wie de schuld is aangegaan. Om te voorkomen dat schulden in een kalenderjaar bij beide partners belast worden, is bepaald dat deze in een kalenderjaar slechts eenmaal in aanmerking worden genomen bij de belastingplichtige en zijn/haar partner tezamen. Het maximumbedrag van € 700.000,- geldt dus als een gezamenlijk bedrag. Men mag tevens kiezen aan wie het fictief regulier voordeel in de aangifte wordt toegerekend. Als er geen keuze wordt gemaakt, geldt dat het fictief regulier voordeel bij helfte wordt verdeeld.

Voorkomen van dubbele heffing

Het fictief regulier voordeel verlaagt, anders dan een echte dividenduitkering, niet de waarde van de aandelen. Hierdoor kan er bij vervreemding van de aandelen een dubbele heffing ontstaan. Een dubbele belastingheffing doet zich ook voor in de situatie dat de aanmerkelijkbelanghouder bovenmatig leent van zijn vennootschap en belasting betaalt over het bovenmatig deel, de lening daarna terugbetaalt en vervolgens een dividenduitkering van de vennootschap ontvangt. Om dubbele heffing te voorkomen is bepaald dat het fictief regulier voordeel ook negatief kan zijn. Wanneer de totale som van de schulden minder bedraagt dan het maximumbedrag, dan is in beginsel sprake van een negatief bovenmatig deel van de schulden. De aanmerkelijkbelanghouder geniet in dat geval een negatief fictief regulier voordeel. Er kan echter slechts sprake zijn van een negatief fictief regulier voordeel voor ten hoogste het bedrag dat eerder bij de aanmerkelijkbelanghouder als positief fictief regulier voordeel in aanmerking is genomen en voor zover ter zake van dat bedrag nog niet eerder een negatief bedrag als het bovenmatige deel van schulden in aanmerking is genomen. Door deze systematiek wordt het belaste positieve fictief reguliere voordeel onder omstandigheden weer geheel of gedeeltelijk teruggenomen en wordt in zoverre economische dubbele heffing voorkomen. De aanmerkelijkbelanghouder wordt dus per saldo niet in economische zin dubbel belast voor zover bijvoorbeeld een dividenduitkering wordt gebruikt om het bovenmatige deel van de schulden af te lossen. Het maximumbedrag wordt vervolgens met hetzelfde bedrag verlaagd.

Wat is belangrijk voor de praktijk?

De eerste peildatum is 31 december 2023. Een aanmerkelijkbelanghouder zal dus moeten opschieten met het treffen van maatregelen.

Wil je meer weten over de Wet Excessief Lenen en wat dit voor jouw situatie kan betekenen? Neem dan contact op met een financieel planner van Planners van Waarde. Wij bekijken deze vraag integraal en kunnen je adviseren wat voor jou de beste oplossing is.

Wil je ook op de hoogte blijven? Abonneer je dan op onze nieuwsbrief.

The post Wat betekent de Wet excessief lenen voor jou? appeared first on Planners van Waarde.